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受非農數據影響美國股市上漲、美元下跌 這週關注FOMC會議記錄等　OANDA Lab-Market最新訊息（2021年7月5日）

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此文章來源日本網站marketpulse，文章內容為日文翻譯。

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美國非農數據良好也並不著急加息

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在週末發表的美國非農數據中失業率與市場預測相反上漲，而非農業部門的就業人數增加85萬人，超出市場預測。對於此結果，市場評價為「美國經濟雖然持續復甦，但是FED並不認為需要著急加息」，受此影響，美國股市上漲，美國公債長期殖利率下跌。

外匯市場中，作為非農前奏的ADP就業數據相對強勁，在非農發佈之前美元被買入，但是在非農發佈之後，平倉趨勢加強，美元被拋。

【美國非農業部門就業人數的變化】



【美國失業率變化】



【美元指數、S&P500、美國公債殖利率（10年、2年）、黃金的變化】



由上至下，美元指數、S&P500、美國公債10年殖利率、美國公債2年殖利率、黃金的變化

【美國公債不同剩餘期限殖利率的變化】

以長期殖利率為中心出現了緩慢下跌的傾向。在非農數據發佈後也下跌。

資料來源：U.S. DEPARTMENT OF THE TREASURY

【最近5週中每週五的美國公債殖利率曲線圖相比較】

短期公債殖利率維持上週趨勢，在相對比較高的價位區域波動，但長期公債殖利率與上週相比下跌。



資料來源：U.S. DEPARTMENT OF THE TREASURY

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關注米国FOMC會議記錄、股市的趨勢等

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這週雖然沒有重大事件安排，但是在美國，將公佈上一次的FOMC會議（6月），以及ISM非製造業經濟指數等。

在FOMC會議記錄中，有沒有關於收縮寬鬆政策的議論，其內容將會成為市場焦點。如果市場對其內容有意識到提早收縮寬鬆政策的話，將會成為支撐美元上漲，也會成為美國股市下跌壓力，所以還需要多加注意。

在歐洲，將會公佈德國的ZEW經濟指數以及英國的工業生產等經濟指數。雖然對市場的影響應該不會太大，如果與市場預測出現太大乖離的話也有可能會出現過激反應，所以在公佈前後也需要注意一些。

其他國家中，澳大利亞也將召開RBA理事會。雖然改變基準利率的可能性很小，但是在聲明文中如果出現關於今後的經濟政策以及澳元水平等問題的話，澳元也有可能會出現過激反應。

另外，上週的美國股市依然維持堅挺上漲趨勢，創歷史高價的股指也在增加。這週需要關注是否會持續上漲，還是調整拋售增加，來預測市場整體的風險容忍度。

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主要貨幣的強弱

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上週的外匯市場因新冠肺炎的Delta變異株感染擴大等，為了避險美元被買入，受美國ADP就業數據發佈結果的影響美元繼續走強上漲，但是在美國非農數據發佈後出現反轉，美元空頭加強。

在這一週中，美元勉強維持其領先優勢到週末。

日圓在前半期強勢，但是在後半期停滯，維持了前半期的上漲幅度，在這一週中是僅次於美元的強勢貨幣。

【上週主要 8 種貨幣對的相對貨幣強弱圖】



從近30天的主要貨幣的強弱圖來看，與強勢上漲的美元、日圓出現停滯相比，一直疲軟的資源國家貨幣又被買回，貨幣之間的強弱繼續收縮。

【近 30 天主要 8 種貨幣對的即時外匯強弱圖】



點擊查看最新OANDA外匯強弱圖

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近30天國際指數強度比較圖

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美國市場

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美國的股指CFD大部分都比較堅挺，雖然創歷史新高的商品增加，但是US2000比較疲軟。

歐洲市場

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歐洲的股指CFD在前一週的後期雖然一直下調，但在鮑威爾主席國會作證後停止，然後開始小幅反彈。

亞洲・大洋洲市場

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上週的亞洲、大洋洲股指CFD也是在鮑威爾主席國會作證後停止下跌，開始小幅反彈或橫向波動。

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主要金融產品的相關性分析

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上週的美元直盤的貨幣對之間雖然有強弱差，但是兌美元都出現力較高的相關性。可以確認現在的市場是以美元為中心。

【上週的主要美元直盤貨幣對的相關性】



上週因日圓全面走弱，所以，美元/日圓和日圓交叉盤的貨幣對之間都出現了非常高的相關性。

【上週的美元/日圓、日圓交叉盤的相關性】



從上週的主要貨幣和美國股指（此處顯示與股指代表 US500 的相關性）的相關性中來看，US500與美元直盤貨幣對之間的相關性是，與美元/日圓是正相關，與其他美元直盤是負相關，而US500與日圓交叉盤之間不但很難找出相關性，在波動上也出現了一些違和感。

【上週的主要金融產品和美國股指的相關性】

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OANDA、貨幣期貨市場（FX）的倉位、主要貨幣對的走勢

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【FX（外匯市場）】

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美元/日圓（USD/JPY）

上週的美元/日圓在ADP就業數據發佈後雖然維持堅挺走勢，但是受非農數據影響反轉下跌。

從OANDA的持倉數據圖表來看，雖然多空沒有太大偏離，但是因為最近的下調令賬面虧損的多頭倉位增加。

所以，在反彈後的停盈回賣，以及下移低價後的停損回賣增加的話，還需要注意上漲仍有壓力。

在4小時圖表中依然維持緩慢上漲的走勢，需要關注在下調時能否守住由低價連接的支撐線以及支撐價位，在上探高價時能否上移高價等，來判斷今後能否持續上漲的可能性。

【USD/JPY的4小時圖表】



【圖表使用指標工具包括】： OANDA_ Multi_Parabolic 、 OANDA_ Multi_RSI 、 點擊查看最新OANDA掛單持倉圖表

日圓期貨市場中，空頭倉位維持增加傾向，今後需要關注這週是否會維持日圓空頭走勢。

【期貨市場中日圓的未沖銷部位狀態（最終更新日2021/06/29）】

歐元/美元（EUR/USD）

上週的歐元/美元雖然持續下跌，但是在週末受美國非農數據的影響，出現了稍微反彈。

從OANDA的持倉數據圖表來看，雖然多空沒有太大偏離，但是因為一直下跌，所以賬面虧損的多頭倉位較多。如果在反彈後的停盈回賣，以及下移低價後的停損回賣增加的話，有可能還會維持上漲受阻的趨勢。

從4小時圖表來看，雖然維持下跌趨勢，但是需要關注能否突破近期的阻力線以及高價，下調時能否下移低價，來判斷是否會持續下跌。

【EUR/USD的4小時圖表】



【圖表使用指標工具包括】： OANDA_ Multi_Parabolic 、 OANDA_ Multi_RSI 、 點擊查看最新OANDA掛單持倉圖表

歐元的期貨市場中，一直增加歐元的多頭比率最近出現了減少，上週也是稍微減少。

多頭倉位是否會持續減少，需要關注歐元價格的變動。

【期貨市場中歐元的未沖銷部位狀態（最終更新日2021/06/29）】

英鎊/美元（GBP/USD）

上週的英鎊/美元雖然持續下跌， 但是在週末受美國非農數據的影響出現了稍微反彈。

從OANDA的持倉數據圖表來看，多空倉位雖然沒有太大偏離，因為一直下跌，所以賬面虧損的多頭倉位較多，但是因為最近的反彈，令賬面虧損的空頭倉位也有所增加。

所以，在上探高價時多頭倉位的停盈回賣有可能會增加，而空頭倉位的停損回買也有可能增加，還需要注意趨勢也許會出現反轉。

另外，日線圖表中的RSI有背離的氣象，而且下跌趨勢也有緩和，所以還需要注意趨勢有可能會出現反轉。

從4小時圖表來看，雖然維持下跌趨勢，但是最近的反彈稍微突破了由高價連接的阻力線，所以，在判斷今後的方向上，需要關注能否突破近期高價，以及在下調時能否守住近期支撐價位。

【GBP/USD的4小時圖表】



【圖表使用指標工具包括】： OANDA_ Multi_Parabolic 、 OANDA_ Multi_RSI 、 點擊查看最新OANDA掛單持倉圖表

英鎊的期貨市場中，多頭倉位的比率雖然一直較高，但是最近出現減少，還需要關注今後會出現什麼樣的變化。

【期貨市場中英鎊的未沖銷部位狀態（最終更新日2021/06/29）】

澳元/美元（AUD/USD）

上週的澳元維持下跌趨勢，並跌破近期支撐價位0.7475，但是受美國非農數據的影響出現反彈。

從OANDA的持倉數據圖表來看，多空沒有太大偏離，但是因為反彈令賬面虧損的空頭倉位稍微增加，如果在下調後的平倉回買，以及上移高價後的停損回買增加的話，有可能會維持堅挺走勢。

從4小時圖表來看，依然維持下跌趨勢，在判斷今後的方向上，需要關注在上探高價時能否突破由高價連接的阻力線和近期高價，在下探低價時能否守住近期支撐價位等。

【AUD/USD的4小時圖表】



【圖表使用指標工具包括】： OANDA_ Multi_Parabolic 、 OANDA_ Multi_RSI 、 點擊查看最新OANDA掛單持倉圖表

澳元的期貨市場中，多空雖然一直沒有太大偏離，但是最近空頭倉位稍微增加。需要關注今後會出現什麼樣的變化。

【期貨市場中澳元的未沖銷部位狀態（最終更新日2021/06/29）】

【CFD（差價合約）】

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美國S&P股票指数500（US500）

上週的US500在維持上漲趨勢後，受美國非農數據的影響上移高價。

從OANDA的持倉數據圖表中來看，嚴重偏重於空頭倉位，但是因為一直在高價位區域波動，大部分都出現了賬面虧損。

所以，在下調時這些倉位的平倉回買，以及上移高價後的停損回買增加的話，有可能還會維持現在的堅挺走勢。

從4小時圖表來看，雖然持續上漲，但是也感覺出多頭過熱，所以還需要注意調整做空。在判斷今後能否持續上漲時，需要關注在下調時能否守住由低價連接的支撐線和近期低價，在上探高價時能否上移高價等。

【US500的4小時圖表】



【圖表使用指標工具包括】： OANDA_ Multi_Parabolic 、 OANDA_ Multi_RSI 、 點擊查看最新OANDA掛單持倉圖表

從S&P500期貨倉位中來看，與上週相比變化不大，多頭倉位依舊比率較高。今後需要關注是否會維持現在的走勢。

【期貨市場中S&P500 consolidated的未沖銷部位狀態（最終更新日2021/06/29）】

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